USDMXN perdiendo fuerza en el alza iniciando un proceso de retroceso en la tendencia de alza con posibilidad de buscar 38.2% de Fib.
Los mercados hoy parecen tener un ligero abandono del sentimiento de aversión al riesgo viendo regreso de algunos indicadores entre los cuales vemos un S&P abriendo en números verdes, el TSY 10Y subiendo a 2.90% y el USD regresando algo de lo ganado frente a muchos pares mientras que el JPY y CHF frenan su apreciación. (Stocks Climb as Trade Panic Fades; Crude Advances: Markets Wrap).
El DXY hace pausa y falla de hacer rompimiento alcista al no poder cerrar por arriba de 95.13
DXY
unidades así parece que permanecerá dentro del cuadro que marcamos en gráfica hasta tener nueva información que lo haga salir. La estructura lateral temporal la tenemos con un piso en 94.55 y un techo en 95.30 aunque siempre debemos de estar viendo la potencia para superar los mínimos o los máximos. Las cosas están puestas de alza solo que de momento no ha tenido la potencia para hacer perforación.
En el par USDMXN tenemos un poco de otra historia, porque vemos que se
DXY / USDCAD / USDMXN / TSY 5Y / TSY 10Y
desliga del comportamiento general y presenta bajas un tanto mayores que otros pares, por ejemplo vs USDCAD que vemos que hace pausa en su alza pero no baja o hace el proceso correctivo que esta haciendo el USDMXN y esto puede ser derivado de la expectativa de que Banxico aumente tasas el día de mañana y que pueda ser mayor a 25 pb, muchos analistas pensaban en no aumentos de tasas debido a que la inflación se ha contenido y viene descendiendo pero la verdad es que la presión que se renueva por parte del FED hace casi imposible que eso suceda dado que de no mantener el spread de tasas el USDMXN podría caminar de forma importante al alza y viendo la falta de liquidez en el mercado USDMXN y el proceso electoral que está en puerta donde podemos esperar algo de volatilidad no caería mal un alza mayor de tasas, claro que también es importante dosificar estas alzas ya que parece que el FED todavía tiene cuerda recoger o alzas de tasas adicionales.
Entonces en el análisis gráfico en cuadro de tiempo diario vemos que el ímpetu de alza viene siendo menor como hemos venido comentando, así el precio cierra el día de ayer justo en el soporte de 20.49 que durante el día si viajo al alza pero sin posibilidad de mantenerse mostrando en la vela del día de ayer presión de venta con pausa en soporte de 20.49, hoy vemos perforación del soporte y de cerrar por debajo de este precio abre la posibilidad de iniciar una caminata de baja como proceso correctivo que puede llegar a 38.2% en 20.38 y dependiendo de la fuerza hasta el 50% de Fibonacci que descansa en zona de soporte de 20.20/20.22. Si regresamos por arriba de 20.49 podemos pensar en falla de rompimiento de baja del soporte y meternos de nuevo a la estructura lateral de 20.49-20.9615.
El indicador de momentom viene haciendo «unwinding» de baja pero sigue estando arriba de la línea de 0, por lo que el movimiento pudiera ser cuestionable. Mientras que el MACD apenas acaba de hacer cruce de movimiento de baja dentro de un sesgo alcista, es decir marcando movimiento correctivo de baja.
De forma intradía vemos en gráfica de 60 minutos la continuación de la tendencia de baja y el rompimiento del soporte en 20.49 que acelera la baja hasta el siguiente soporte en 20.38 donde en gráfica diaria tenemos el 38.2% de Fibonacci. Tenemos los indicadores puestos en movimiento de baja con el MACD adicional en sesgo de baja al estar por debajo de la línea de 0. Ahora podemos ver una pelea por algún rato en la zona de 20.38 y formar una estructura lateral temporal antes de intentar romper el soporte. Si el ímpetu de baja se deshace y subimos de 20.49 abandonamos el movimiento de baja.
DXY en 95.05 unidades
WTI en 65.80 dpb
TSY 5Y en 2.78%
TSY 10Y en 2.91%
VIX en 12.67 unidades bajando 5.09%
¡Buen día!
JG